Risque de marché: la notion, les formes, la gestion des risques

L'allégation selon laquelle toute activité économique comporte un risque, sans doute, aucun de l'entrepreneur.

Engagé dans la production, le commerce ou les services, les chefs d'entreprises et les entreprises sont guidées par le système de marché est dictée par les lois particulières, les règlements, les règles et la notion de concurrence. Avec la certitude et la confiance pour calculer le fonctionnement des systèmes économiques est tout simplement impossible.

La valeur de la bonne gestion des risques

Sur le processus de prise de décisions de gestion de toutes les tailles (du quotidien local à l'organisation stratégique et vitale) affecte un grand nombre de facteurs et de conditions différentes. Prédire l'issue probable d'une situation empêche l'incertitude, ce qui se traduit par un manque d'informations, de données, ainsi que le facteur d'impact de l'aléatoire.

Une variété d'incertitude économique devient un risque. Ce phénomène est inhérent à la plupart des domaines de l'activité humaine. Aujourd'hui, les employés qui sont en mesure d'explorer, de prévoir et d'analyser les risques considérés comme extrêmement important pour le bon fonctionnement de l'entreprise. volume de profit de la compétitivité et la survie de l'entreprise dépend de la capacité de ses dirigeants à prédire les conséquences d'une action.

Analyser le marché des risques financiers sont des professionnels de confiance qui ont une expérience suffisante et les qualifications. L'objectif d'un tel gestionnaire est d'assurer la protection des actifs et des profits des pertes subies à la suite des changements et des fluctuations des taux d'intérêt, taux de change et d'autres phénomènes économiques et financiers.

Quel est le risque: le concept, la caractéristique

Appelée situation de risque associé à l'existence d'un choix définitif entre plusieurs solutions de rechange aux options présumées. événements riskosoderzhaschego offensive implique à la fois positifs et négatifs.

En d'autres termes, le risque – est la possibilité du succès ou de l'échec. Ce concept doit être distinguée de l'incertitude, car le risque peut être évalué, et son impact peut être mesuré.

Les signes de situations de risque:

• Il existe une incertitude.
• Il est possible de choisir une autre ligne d'action (l'un d'eux – le refus de la sélection).
• Il est possible d'évaluer les alternatives existantes.

La propriété la plus importante des risques, ce qui permet à la tête dans le temps de prendre des mesures pour réduire l'impact négatif des facteurs individuels, il est probablement. Ce terme est une évaluation mathématique de la situation. calcul de probabilité reflète la fréquence d'apparition d'un résultat particulier. Effectuez cette évaluation que s'il y a suffisamment d'informations statistiques (données, les indicateurs et l'évaluation des experts et des projections).

marché des risques: caractéristiques, types et spécificités

La situation dans laquelle les caractéristiques de l'état économique d'un objet en raison de l'action des forces du marché ne peuvent pas répondre aux attentes des décideurs – qui est ce qui est le risque de marché.

D' autres types de situations de risque bancaires sont différentes en ce qu'elles affectent directement les conditions du marché. Les types comprennent le risque de taux d'intérêt du marché, ainsi que le stock et change.

Le risque pour les différents types d'organisations

Les situations d'influence sur l'activité de toute entreprise est énorme, donc ils ont ignoré ou insuffisamment enquête approfondie pourrait entraîner des pertes ou même l'effondrement de l'entreprise. Le risque de marché est la caractéristique la plus importante des marchés économiques, ce qui est très important changement des taux d'intérêt. Ce marché des titres de créance, actions, devises, matières premières.

Cette catégorie de risque reflète la possibilité de perte (perte de financement) des établissements de crédit en raison du fait que le changement de prix des instruments financiers sur les taux de change du marché ou fluctuant. , Cette catégorie reflète également le risque de l'entité commerciale à un gain ou une perte lorsque les variations de prix.

Pour les banques, le risque de taux d'intérêt devient la plus importante, car elle affecte directement le résultat final de l'activité. Il est exprimé en la possibilité d'augmenter ou de réduire la valeur des actifs de l'organisation bancaire en raison des fluctuations des taux d'intérêt sur les dépôts et les prêts.

La valeur du risque pour les investisseurs

Lors de l'évaluation de la rentabilité des investissements futurs, chaque investisseur est intéressé à obtenir des données objectives et fiables sur le degré de risque d'un projet particulier.

Il y a une certaine gamme de rentabilité attendue du portefeuille de titres, et la possibilité que le rendement réel sera libéré en dehors de cet intervalle, et il y a le risque du marché.

Autrement dit, l'existence d'un risque de pertes, la perte ou le déficit des revenus. Perte attaché à l'exercice de l'activité économique, sont matériel, la main-d'œuvre et financière. les risques financiers du marché ont leur classement, selon lequel les options les plus rentables pour les investissements en capital sont généralement très risqué. Parfois, dans la mesure où les investisseurs décident de ne pas avoir des affaires avec eux, parce que « le jeu ne vaut pas la chandelle. »

Pourquoi y at-il de la situation riskosoderzhaschie?

Souvent, dans la formation des situations de risque, sont impliqués des raisons internes et externes.

Les sources internes de risque de marché sont les suivants:

1. Intentional opposition. Par exemple, l'achat ou la vente de certaines catégories d'instruments financiers.
2. les gestionnaires de prendre des décisions en actes fautifs de gestion. Cela peut être un achat ou la vente d'actions, d'obligations, de devises, ainsi que des erreurs dans la quantité et la durée de ces procédures.

Les causes externes, formant situation riskosoderzhaschie est considérée comme:

1. des changements défavorables de la valeur des instruments financiers en raison des événements qui ont lieu avec l'émetteur et les conditions générales du marché (impact sur le risque de capitaux propres).
2. Les fluctuations des prix des métaux précieux.
3. L'utilisation d'un grand nombre d'instruments financiers spécifiques (obligations, prêts, hypothèques), qui ne peuvent être remboursés à temps.
4. changer considérablement les taux de change.
5. Les cas où les clients et les contreparties ne remplissent pas les conditions des contrats.

Qu'est-ce que « l'évaluation des risques de marché »?

Afin de protéger l'entreprise contre les situations d'influence imprévisible, le risque du marché sont évalués et analysés.

L'objectif principal de ces activités est de soutenir la société a reçu dans le cadre du risque, qui sont pris en compte dans la formulation des objectifs stratégiques. Cela est nécessaire pour la conservation des biens et des capitaux, et de réduire ou d'éliminer les pertes.

Analyser tous les types de risques pertinents pour l'activité de l'entreprise (change, risque de matières premières, etc.).

marché les étapes de gestion des risques

Après avoir défini les objectifs, les principes et les méthodes de gestion des risques, les experts procèdent aux actions suivantes:

• Identifier les risques de marché.
• Évaluer le degré de son impact et le niveau de probabilité.
• Effectuer le suivi des risques de marché.
• Prendre des mesures visant à contrôler et minimiser les risques.

Le principal problème des spécialistes impliqués dans l'évaluation et la gestion des risques est l'absence de recettes universelles. Chaque situation et la question est unique et nécessite une approche individuelle. Par conséquent, ainsi que les qualifications, l'expérience et le professionnalisme des gestionnaires ont besoin des qualités telles que l'intuition et la flexibilité de la pensée.